10.4.3. Оценка кредитоспособности на основе анализа делового риска
Деловой риск — риск, связанный с несвоевременным завершением кругооборота фондов и неэффективным использованием ресурсов (финансовых, технических, трудовых). Кругооборот включает три стадии:,снабжение, производство, реализацию. Стадию снабжения можно оценить по таким показателям:
характер поставок (прямые или через посредников);
количество поставщиков, длительность производственных связей с ними;
ритмичность поставок;
место нахождения складских помещений.
Прямые поставки, большое число поставщиков, длительные связи, ритмичность поставок, наличие складских помещений, близких к месту производства, оцениваются более высоко и получают при количественной оценке больше баллов.
Стадию производства можно оценить по таким показателям: - обеспеченность рабочими, в том числе высокой квалификации;
производительность рабочих;
возрастной состав оборудования;
производительность оборудования.
Рост доли рабочих высокой квалификации, производительности труда рабочих и оборудования, доли оборудования со сроком службы до 10—12 лет будут также оценены более высоко.
Стадию реализации можно оценить по таким показателям:
число покупателей;
порядок расчетов за производимую продукцию, выполненные работы или оказанные услуги;
платежеспособность покупателей;
емкость рынка.
Рост числа покупателей, прогрессивные формы расчетов, низкая доля дебиторской задолженности с просроченными сроками, недостаточная насыщенность рынка данными видами продукции позволяют оценивать работу предприятия как надежную.
Методика оценки кредитоспособности на основе анализа делового риска еще находится в стадии разработки и не адаптирована к банковской практике так, как по финансовым коэффициентам. Знание показателей производственной деятельности (при обеспеченности информацией) и методики балльной оценки позволит дополнить оценку кредитоспособности на основе финансовых коэффициентов.